5 чекит тизмеси - өз ара фондду кантип тандоо керек

Радж борбору боюнча

1. Өз ара фондунун Узак мөөнөттүү жазуусу деген эмне?

Өз ара фонд үчүн, анын акыркы 10 жылдагы рекордун көзөмөлдө. Фонд мыкты көрсөткүчтөргө ээ болуп, жыл сайын эң мыкты болушу шарт эмес. Андан көрө, фонд жыл сайын, жок эле дегенде, акыркы 10 жыл ичинде өз категориясындагы эң мыкты 20% деңгээлинде калганын текшеришибиз керек.

Жакшы фонд жыл сайын мыкты ийгиликтерге жетише албайт, бирок ал бардык жылдардагы орточо көрсөткүчтөн жогору турушу керек. Бул фонд кайсы бир жылы алдыңкы аткаруучу болуп калуу үчүн кошумча тобокелчиликке ээ болбой тургандыгын камсыз кылат. Ошентип, рынок өзүн-өзү оңдосо, ал жаман иш жасабайт.

Төмөндөгү мисал SBIдин капиталдык фондунан алынган, анда фонд 1yr, 2yr, 3yr мезгилиндеги башка фондуларга салыштырмалуу начар иштешкен, бирок 5yr жана 10yr категориялары боюнча алдыңкы 10 орунда турат.

булагы - moneycontrol.com

2. Фонддун башкаруучусу ким?

Каралып жаткан 1-критерийлерге ылайык, акыркы 10 жылдын аралыгында фонд орто эсеп менен жыл сайын жогорку көрсөткүчтөргө ээ болду. Анан ошол фондду токтоосуз сатып алышыңыз керекпи? Фондду тандоо оңойбу? Албетте, жок!

Эгерде фонддун акыркы 10 же 15 жыл ичинде туруктуу иш-аракеттери болсо, анда ал фондго инвестиция салуубуз фонддун менеджеринен көз каранды. Эгерде фонддун башкаруучусу жакында эле өзгөрсө, мурунку көрсөткүч эч кандай мааниге ээ эмес. Акыркы 10-15 жыл ичинде туруктуу киреше берген фондду бир эле адам башкарып жаткандыгын биз дайыма текшерип турушубуз керек. Себеби фонд жакшы же жаман эмес, тескерисинче, фонд башкаруучусу жакшы же жаман.

Фонддун менеджеринин жакшы же жаман экендигин кантип аныктайбыз? Биринчиден, фонддун иш тажрыйбасы ал башкарган жылдарда жакшы болушу керек. Экинчиден, эгерде фонддун менеджери 5 каражатты башкарса жана 5 ичинен 1 гана схема жакшы иштеп, калганы 4 начар иштесе, мен ошол фонддун менеджерин жакшы деп эсептебейм.

Эгер сиз 5 нерсени жасап жатсаңыз, анда бирден-бир ийгиликке жетип, ийгиликке жетесиз. Эгерде 5тен 3 же 4 жакшы иш кылса, мен ошол фонддун менеджерин жакшы деп эсептеймин жана ал адамга өзүмдүн салымым үчүн ишене алам.

3. Фонд үчүн AUM кандай тажрыйбага ээ?

Азыр фонддун иш тажрыйбасы жакшы, фонддун менеджери жакшы, ошол эле фонддун менеджери акыркы 7-10 жыл ичинде фондду башкарып жатат. Кийинки нерсе - AUM т.а. башкаруудагы активдер.

Акыркы мезгилдерде AUMнын кандайча өзгөргөнүн байкап турушубуз керек. Акыркы 1 же 2 жыл ичинде фондго көп акча келип түшкөнбү? Башында AUM аз болгондо, сапаттуу акцияларды табуу оңой болгон. Эгерде ошол замат ошол фондго чоң акча агып кетсе, мен ал фонддон качам. Мындай мезгилдерде фонддун менеджери ал акчаны кандайдыр бир жол менен инвестициялоого аргасыз болот, анткени ал акчанын 35% дан көбүн накталай сактай албайт. Андыктан ал анчалык жакшы эмес акцияларды сатып алууга аргасыз болушу мүмкүн. Мындай учурларда, келечектеги иштин таасири болот.

4. Фонд үчүн тобокелдик vs кайтарым жазуусу деген эмне?

Биз кайтарымдуулукту көзөмөлдөп эле койбостон, ошондой эле кайтып келүү жолундагы рекордду текшерип турушубуз керек. Себеби, жогорку тобокелдиктерди эске алуу менен жакшы киреше алууга болот. Бирок ошол фонддун менеджери тобокелдикти төмөндөтүп, жогорку кирешелерди бере турган мыкты адам. Жалпысынан, ири баш тамга схемалар орто капкак же кичинекей баш тамгаларга караганда төмөн коркунучка ээ. Эгерде ири капкак схемасы акыркы 10 жыл ичинде 15% кайтарым берсе, ал эми кичинекей баш тамгалар схемасы ошол эле мезгилде 16% кайтарым берет; анда 1% гана кошумча киреше алуу үчүн, мен чоң тобокелдикке ээ чакан каражаттарды артык көрбөйм.

5. Фонд үчүн СЭТ деген эмне?

TER (чыгымдардын жалпы коэффициенти) - фондго инвестиция салганда MF компаниясы берген комиссия. Сураныч, фонддун TER деген эмне экендигин текшериңиз. ал өтө бийикпи? б.а. сиз фондго комиссия катары ашыкча акча берип жатасызбы? Чыгымдардын коэффициенти өтө жогору болгон каражаттардан алыс болуңуз.

Бул макала Индияга өз ара каражаттарды тандап алууга жардам берди

жөнүндө көбүрөөк билүү - өз ара каражаттар деген эмне? Индиядагы өз ара каражаттардын түрлөрү